營運資本投資決策(ppt 63頁)

營運資本投資決策目錄：
第一節 營運資本投資概述
第二節 現金管理
第三節 存貨管理
第四節 應收賬款管理

營運資本投資決策內容提要：
現金的概念：
狹義的現金隻包括庫存現金
廣義的現金包括庫存現金、在途現金、業務周轉金、支票和彙票、各種銀行存款等所有可以即時使用的支付手段。
隨機模型：
隨機模型是根據隨機現象出現的次數，運用數學中的
概率和數理統計方法測算各種可能出現結果平均水平
的一種方法。
在確定上下限時，“米勒——歐爾模型”是一種最常用的方法
H為上限，L為下限，R為最佳回歸線
b:每次有價證券的固定轉換成本
i :有價證券的日利息率
δ :日現金餘額的標準差

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